Page 1 of 9

رياضة مالية

الفائدة البسيطة

المحاضرة االولى الثالثاء /17 2020/3

الفصل الثالث

خصم االوراق التجارية

عند قيام احد االشخاص بخصم اوراق تجارية ) كمبيالة – شيك – سند ( لدى البنوك والحصول

على مقابلها نقدا فان البنك بستقطع من القيمة االسمية لالوراق تتمثل فى :

1 – الخصم التجـاري :

يتوقف الخصم التجاري على القيمة االسمية للورقة التجارية ومعدل الخصم المستخدم ومدة

الخصم، وتستخدم البنوك طريقة الخصم التجاري وليس الخصم الصحيح، فاستخدام الخصم التجاري

نظ ارً يتيح للبنك الحصول على خصم أكبر – لزيادة قيمة الخصم التجاري عن الخصم الصحيح .

ويتم حساب الخصم التجارية كما يلي : -

إذا كان هناك ورقة تجارية واحدة، فأن الخصم التجاري :

خ

⁄

= جـ × ع × ن

إذا كان هناك عدة أوراق تجارية، فأن الخصم التجاري

خ

⁄

= × ) مجموع النمر(

حيث أن مجموع النمر = أ1 ن1 + أ2 ن2 + أ3 ن3 + أ4 + ن4

مهلـة السـداد :

تشترط بعض البنوك إضافة يوم واحد أو عدة أيام إلى المدة بين تاريخ الخصم وتاريخ

استحقاق الورقة التجارية المخصومة، ويطلق على هذا اليوم أو هذين اليومين مهلة السداد، وحجة

البنوك له في هذا أن السداد من غير المتصور أن يتم في نفس يوم االستحقاق لكل األوراق التجارية

ً بسياسة الحيطة والحذر، وهذه

المخصومة، وبالتالي فإن إضافة تلك األيام من جانبهم يكون الت ازما

ع

360 / 12

Page 2 of 9

المدة تضاف إلى مدة الخصم األصلية وهذا يؤدي إلى زيادة المدة، وبالتالي زيادة الخصم الذي

يحصل عليه البنك .

2 – عمولة التحصيل :

يشترط البنك أن يحصل من العميل الذي يريد خصم أوراقه التجارية عمولة تحصيل تحسب

على أساس نسبة في األلف )0% ( من القيمة االسمية لألوراق التجارية المراد خصمها .

وتتوقف العمولة على القيمة االسمية ونسبة هذه العمولة من القيمة االسمية ) نسبة في

األلف ( ويتم حسابها كما يلي :

العمولة = ق س × نسبة العمولة

-3 مصاريف التحصيل :

ً مصاريف تحصيل عن بعض أو كل األو ارق

باإلضافة إلى العمولة فقد يتقاضى البنك أيضا

التجارية المقدمة، والمفروض أن مصاريف التحصيل تكون قاصرة على األو ارق التجارية المسحوبة

على أشخاص في مناطق ليس للبنك فرع بها مما يضطره إلرسال مندوب لتحصيل الورقة، إال أن

أغلب البنوك تتقاضى مصروفات تحصيل حتى على األوراق المسحوبة على أشخاص في مناطق

للبنك فروع بها .

وتتوقف مصاريف التحصيل على القيمة االسمية ونسبة هذه المصاريف عن القيمة االسمية

ًر ً يذكر أن مصاريف التحصيل تحسب بحد أدنى رقم

) نسبة في األلف (، وأحيانا معين، وهذا نظ ا

ألن هناك بعض األوراق التجارية قيمتها االسمية صغيرة، ففي هذه الحالة يتم حساب مصاريف

التحصيل كما يلي :

مصاريف التحصيل = ق س × نسبة مصاريف التحصيل

فإذا كان الناتج = الحد األدنى يكتب كما هو

أما إذا كان الناتج  الحد األدنى يك تب الحد األدنى

أما إذا كان الناتج  الحد األدنى يكتب الناتج

بمعنى أنه تكتب القيمة األكبر لصالح البنك

صافي المستحق للعميل :

يتم حساب صافي المستحق للعميل عن طريق جمع الخصومات السابقة وطرحها من

القيمة االسمية ينتج صافي المستحق للعميل .

Page 3 of 9

 صافي المستحق للعميل = ق س – إجمالي الخصومات

حيث أن :

إجمالي الخصومات = الخصم التجاري + العمولة + مصاريف التحصيل

مثـــال )1(: كمبيالة قيمتها االسمية 50000 تستحق السداد في يوم /15 /12 2023 خصمت في

أحد البنوك في يوم 2023/8/13 وكان البنك يستخدم الشروط اآلتية لخصم األوراق التجارية : -

-1 معدل الخصم التجاري %12 .

-2 مصاريف التحصيل %0.25 )فى االلف( بحد أدنى 15 جنيه.

-3 عمولة 0.5 % )فى االلف( .

-4 يضيف البنك مهلة سداد قدرها يومان على المدة األصلية للخصم.

المطلوب :

صافي المستحق للعميل من خصم الورقة التجارية .

الحــــل

صافي المستحق للعميل ؟؟ ق س = 50000

تاريخ الخصم /13 2023/8 تاريخ االستحقاق /15 /12 2023

حساب صافي المستحق للعميل :

-1 حساب مدة الخصم

أغسطس سبتمبر أكتوبر نوفمبر ديسمبر المهلة

ى= 18 + 30 + 31 + 30 + 15 + 2 = 126 يوم

-2 الخصم التجاري

= ق س × ع × ن

= 50000 × × = 2100 جنيه

× ×

12

100

126

30

Page 4 of 9

-3 مصاريف التحصيل

= ق س × معدل مصاريف التحصيل

= 50000 × = 12.5 جنيه

وحيث أن مصاريف التحصيل المسحوبة ) 12.5 ( أقل من الحد األدنى )15( وبالتالي

يكتب الحد األدنى نفسه 15 جنيه .

-4 عمولة التحصيل = ق س × معدل العمولة

= 50000 × = 25 جنيه

إجمالي الخصو مات = الخصم التجاري + مصاريف التحصيل + العمولة

= 2100 + 15 + 25 = 2140 جنيه .

صافي المستحق للعميل = القيمة االسمية – إجمالي الخصومات

47860 = 2140 - 50000 =

مثـال )2(: خصم تاجر يوم /15 2023/1 في بنك القاهرة كمبيالة تستحق السداد في /23 2023/4

وتسلم صافي قيمتها وقدرها 96491 جنيه . فإذا علمت أن شروط البنك لخصم األوراق التجارية

هي : -

- معدل الخصم التجاري 12 %

- عمولة تحصيل ,1 %.. ) في األلف (

- مصاريف تحيل ,5 . % ) في األلف (

- مهلة السداد يومان فقط .

المطلوب : حساب القيمة االسمية للورقة التجارية .

الحــــل

96491 جـ = ؟؟

2023/1 /15

25

100000

5

10000

× ×

Page 5 of 9

-1حساب مدة الخصم

يناير فبراير مارس أبريل المهلة

ى= 16 28 31 23 2 =100 يوم

الخصم التجاري

= ق س × ع × ن

= ق س × × = ,0333 ق س

-5 العمولــة = ق س × المعدل

= ق س × = 001 , ق س

-6 مصاريف التحصيل

= ق س × المعدل

= ق س × = 0005 , ق س

5 إجمالي الخصومات

= الخصم التجاري + العمولة + مصاريف التحصيل

= ,0333 ق س + 0010 , ق س + ,0005 ق س = ,0348 ق س

-6 صافي المستحق للعميل = القيمة االسمية – إجمالي الخصومات

96491 = ق س – ,0348 ق س

96491 = ,9652 ق س

 ق س = = 99969.95 = 99970

5

10000

12

100

100

360

96491

,9652

1

1000

Page 6 of 9

مثـــال )3( : في 2 من شهر مايو 2023 تقدمت شركة أبو الهول إلى البنك األهلي المصري فرع

بني سويف لخصم األوراق التجارية التالية .

- كمبيالة قيمتها االسمية 10000 جنيه تستحق على أحد العمالء بالجيزة في 10 يونيو 2023

- كمبيالة قيمتها االسمية 15000 جنيه تستحق على أحد العمالء بالقاهرة في 30 يونيو 2023

- كمبيالة قيمتها االسمية 20000 جنيه تستحق على أحد العمالء بالمنيا في 20 يوليو 2023

- كمبيالة قيمتها االسمية 25000 جنيه تستحق على أحد العمالء بالفيوم في 30 يوليو 2023

ً فإذا كان البنك يخصم األوراق التجارية بمعدل خصم %12 ويتقاضى عمولة تحصيل

سنويا

بمعدل 0,1 %. )واحد في األلف ( ومصروفات تحصيل على الكمبياالت المسحوبة على عمالئه

المقيمين بالمنيا والفيوم فقط بمعدل 0,5 %. )خمسة في األلف ( بحد أدنى 15 جنيه ، كما أن

البنك يضيف مهلة قدرها يوم واحد لكل ورقة .

المطلوب : تحديد صافي المستحق لشركة أبو الهول 0

الحـــــل

-1 حساب مدد الخصم

مايو يونيه يوليو المهلة

ى1

ى2

ى3

ى3

29

29

29

29

10

30

30

30

-

-

20

30

1

1

1

1

=

=

=

=

40 يوم

60 يوم

80 يوم

90 يوم

-2 الخصم التجاري = × ) مجموع النمر(

المبالــــغ المــــدد النمـــر

10000

15000

20000

250000

40

60

80

90

40000

900000

160000

2250000

5150000 70000

 الخصم التجاري = × 5150000 = 1716.67 جنيه

0,12

360

ع

360

Page 7 of 9

-3 العمولـة = ق س × المعـدل

= 70000 × = 70 جنيه

-4 مصاريف التحصيل = ق س × المعدل

بالنسبة للكمبيالة الثالثة = 20000 × = 10 جنيه

بالنسبة للكمبيالة الرابعة = 20000 × = 12.5 جنيه

يالحظ أن مصاريف التحصيل المحسوبة أقل من الحد األدنى وبالتالي يكتب الحد األدنى

لكل ورقة .

 إجمالي مصاريف التحصيل = 15 + 15 = 30 جنيه .

-5إجمالي الخصومات= الخصم التجاري+العمولة+ مصاريف التحصيل

1816.67 = 30 + 70 + 1716.67 =

-6 صافي المستحق لشركة أبو الهول

= مجموع القيم االسمية – إجمالي الخصومات

68183.33 = 1816.67 – 70.000 =

مثـــال )4( : قامت شركة الوالء في يوم /6/1 2023 بخصم األوراق التجارية التالية في أحد البنوك

بمعدل ما :

- كمبيالة قيمتها االسمية 15000 جنيه تستحق السداد 2023/7/9

- كمبيالة قيمتها االسمية 10000 جنيه تستحق السداد 2023/8/18

- كمبيالة قيمتها االسمية 18000 جنيه تستحق السداد في 2023/9/7

فإذا كان البنك يتقاضى عمولة بمعدل ,2 %. )اثنين في األلف ( ومصاريف تحصيل ,5

%. ) خمسة في األلف ( من القيمة االسمية، كما أن البنك يضيف مهلة سداد قدرها يومان لكل

5

10000

1

1000

5

10000

Page 8 of 9

ورقة، فإذا كان المبلغ الذي حصلت عليه الشركة من البنك 42092.5 جنيه .

المطلوب : حساب معدل الفائدة المستخدم لخصم األوراق .

الحــــل

-1 حساب مدد الخصم

أكتوبر نوفمبر ديسمبر يناير المهلة

ى1

ى2

ى3

29

29

29

9

31

-31

-

18

31

-

-

7

2

2

2

40 يوم

80 يوم

100 يوم

-2 الخصم التجاري

]100 × 18000 + 80 × 10000 + 40 × 15000 [ =

]1800000 + 800000 + 60000 [ =

= ] 3200000[ = = 8888.89 ع

-5 العمولـة = 43000 × = 86 جنيه

-4 مصاريف التحصيل = 43000 × = 5 = 21.5 جنيه

يالحظ أنه تم حساب مصاريف التحصيل على إجمالي األوراق التجارية بصورة إجمالية حيث أنه

ال يوجد حد أدنى .

-5إجمالي الخصومات =الخصم التجاري+ العمولة + مصاريف التحصيل

5

10000

2

1000

ع

360

ع

360

ع

360

3200000 ع

360

Page 9 of 9

وحيث أن :

إجمالي الخصومات = إجمالي القيم االسمية – صافي ما تسلمته

الشركة

907.5 = 42092.5 - 43000 =

 إجمالي الخصومات = 8888.89 ع + 86 + 21.5

907.5 = 8888.89 ع + 107.5

907.5 – 107.5 = 8888.89 ع

800 = 8888.89 ع

 ع = = 9 %

800

8888.89